В октябре 2024 года на долю ипотечного кредитования на первичном рынке новостроек Москвы пришлось 24% от общего количества сделок, хотя в предыдущих кварталах этот показатель достигал 51%. Опрос покупателей элитных новостроек в Москве показывает, что даже состоятельные клиенты часто покупают жилье в ипотеку, несмотря на то, что могут оплатить его полностью за счет собственных средств. Исследование, проведенное экспертами «Развития регионов», показывает, что основными причинами использования ипотечных продуктов являются желание сохранить ликвидность, вложить средства в более выгодные проекты и снизить валютные риски. Мотивация и предпочтения участников существенно различались в зависимости от стоимости запланированных покупок, что свидетельствует о гибкости и продуманности подхода к финансовому управлению в верхнем сегменте рынка. В исследовании приняли участие респонденты, планировавшие приобрести квартиру в ипотеку в ценовом диапазоне от 15 до 90 млн рублей. На вопрос о причинах привлечения ипотечных средств для покупки дома они могли выбрать до трех ответов. У покупателей есть девять мотиваций на выбор: 1. Сохранить ликвидность – ипотека позволяет сэкономить много денежных средств или инвестировать их, тем самым принося доход, превышающий процентную ставку по кредиту. 2. Инвестируйте в другие предприятия. Имея ипотеку, покупатель может инвестировать свои деньги в более прибыльные предприятия, такие как фондовый рынок, бизнес или другие активы. 3. Налоговые льготы. Проценты по ипотеке можно использовать для списания налогов, снижая фактическую стоимость займа. 4. Снижение валютного риска. Для покупателей с доходом/сбережениями в иностранной валюте рублевая ипотека может снизить риск, связанный с колебаниями валютного курса. 5. Хеджирование инфляции. В условиях низких процентных ставок долгосрочные ипотечные кредиты обеспечивают защиту от инфляции, поскольку фиксированные ставки становятся более выгодными, когда цены растут. 6. Создайте семейный капитал. Ипотека может быть частью стратегического плана, позволяющего распределить капитал между членами семьи или снизить налоги на наследство. 7. Приобретайте уникальную недвижимость. Иногда на рынке появляется уникальная недвижимость, и ипотека позволяет вам быстро купить ее, пока не появятся дополнительные средства. 8. Улучшите свой кредитный рейтинг. Своевременное выполнение крупных платежей по ипотеке может оказать положительное влияние на вашу кредитную историю, что может принести пользу будущим финансовым операциям. 9. Оптимизация ликвидности во время неопределенности. Ипотека позволяет покупателям сохранить некоторый капитал в случае экономического кризиса, обеспечивая финансовую гибкость. Каковы ваши причины использовать ипотеку для покупки квартиры (максимум три варианта ответа)?
Источник: Развитие регионов Согласно опросу покупателей качественных новостроек Москвы, самое главное — это возможность сохранить большой объем ликвидных активов или вложить их в инструменты с доходностью выше ставки по ипотеке — 44% опрошенных назвал это одной из главных причин. Вторая по распространенности причина – желание инвестировать во что-то более прибыльное, например, в фондовый рынок или бизнес. Такую мотивацию отметили 36% участников. На третьем месте (29%) находятся факторы, снижающие валютный риск. Для клиентов с доходом в иностранной валюте рублевая ипотека помогает защитить активы от колебаний валютного курса. Страхование от инфляции с помощью фиксированной ставки по кредиту было важной мотивацией для 23% респондентов, позволяя им эффективно зафиксировать долгосрочные финансовые обязательства. Стратегическое распределение семейного богатства также оказалось популярной причиной, которую отметили 17% покупателей, особенно в контексте планирования преемственности и оптимизации налогообложения. Приобретение уникальной недвижимости требует эффективности, что важно для 14% участников. Двенадцать процентов респондентов заявили, что налоговые льготы немного менее важны. Эти участники отметили, что проценты по ипотеке частично не облагаются налогом, что делает кредиты более привлекательными. Кроме того, 13% респондентов рассматривают ипотеку как способ улучшить свою кредитную историю, а 11% рассматривают ипотеку как способ оптимизации ликвидности для сохранения капитала в условиях экономической неопределенности. Покупатели были менее мотивированы возможными налоговыми льготами (8%). Каковы ваши причины, по которым вы планируете купить квартиру в ипотеку (максимум три варианта ответа)? (с точки зрения закупочного бюджета респондента)
Источник: Развитие регионов Результаты опроса покупателей качественных новостроек Москвы, планирующих покупать недвижимость в разных ценовых диапазонах, выявили интересные различия в мотивации использования ипотеки. По сравнению с другими причинами привлечения ипотечных кредитов наиболее важными мотивами среди всех групп были поддержание ликвидности (с 40% до 58%) и инвестирование в другие проекты (с 35% до 42%). Для групповой покупки вещей стоимостью 15–30 млн руб также важны снижение валютного риска (25%) и возможность застраховаться от инфляции (20%), что делает ипотеку инструментом борьбы с экономической нестабильностью. У покупателей, выбирающих жилье в диапазоне от 30 до 50 млн рублей, интерес к снижению валютного риска (28%) и страховке от инфляции (24%) несколько выше, поскольку планирование становится более долгосрочным. Респонденты, планирующие покупку квартиры стоимостью от 50 до 70 млн рублей, также рассматривали возможность более активного участия в покупке ипотеки за счет снижения валютного риска (30%) и защиты от инфляции (26%). Помимо основной мотивации при покупке дома стоимостью 70–90 млн руб., важнейшими другими мотивами являются снижение валютных рисков (33%) и накопление капитала для хозяйственных нужд (29%). «Результаты опроса показывают, что для покупателей элитной недвижимости в Москве ипотека — не столько способ финансирования, сколько инструмент управления капиталом», — говорит Лилия, коммерческий директор компании «Развитие регионов», девелопера элитного жилого комплекса Dream Towers. Комментирует Арцибашева, Преображенская площадь, Мечта Рива). – Большинство наших клиентов привлекают ипотечное финансирование для поддержания ликвидности и направления высвободившихся средств в более доходные активы. Поскольку ставки по ипотечным кредитам вырастут до 25% в год, можно предвидеть, что стимулы покупателей изменятся: спрос на ипотечные кредиты может снизиться, а интерес к использованию альтернативных ипотечных кредитов для инвестирования снизится. Однако для сохранения капитала и защиты от валютного риска ипотечные продукты будут по-прежнему актуальны, особенно в секторе элитной недвижимости, где финансовое планирование является важной частью стратегии покупки. «Для справки:
Исследование проводилось в июле-сентябре 2024 года среди покупателей квартир в элитных московских жилых комплексах «Преображенская площадь», Dream Towers и Dream Riva.
